Diplomová práce definuje způsoby, jak řídit devizová rizika v konkrétní firmě. Problém výkyvů měnových kurzů existuje již od rozpadu Brettonwoodského měnového systému. Od té doby jsou firmy zapojené do zahraničního obchodu vystaveny dalšímu riziku - riziku pohybu měnových kurzů. Kvalitní firmy se nesmí spoléhat na fakt, že se kurzy budou vyvíjet v jejich prospěch, ale musí využívat vhodné produkty buď k eliminaci kurzových ztrát nebo případně k realizaci mimořádných zisků z probíhajících pohybů měnových kurzů. Základní způsoby řešení této problematiky jsou uvedeny v této práci.
Annotation in English
Diploma thesis defines managing foreign currency risks in the company. After the fall of Bretton-Woods currency system there has been a problem of exchange rate fluctuation. Since then companies involved in foreign trade have been exposed to another risk - foreign currency risk. Companies must not rely on the courses moving for their benefit but they have to use appropriate products either for currency losses elimination or for making out of the ordinary profits from the move of the currency course. Basic ways to solve these problems are outlined in this thesis.
Keywords
devizový kurz, devizové riziko, devizová pozice, forward, opce, swap, plain vanilla put opce, Zero Cost Range Forward, Zero Cost Participating Forward, Zero Cost Knock-in Forward
Keywords in English
rates of exchange, foreign currency risk, foreign currency position, forward, option, swap, plain vanilla put option, Zero Cost Range Forward, Zero Cost Participating Forward, Zero Cost Knock-in Forward
Length of the covering note
82 s.
Language
CZ
Annotation
Diplomová práce definuje způsoby, jak řídit devizová rizika v konkrétní firmě. Problém výkyvů měnových kurzů existuje již od rozpadu Brettonwoodského měnového systému. Od té doby jsou firmy zapojené do zahraničního obchodu vystaveny dalšímu riziku - riziku pohybu měnových kurzů. Kvalitní firmy se nesmí spoléhat na fakt, že se kurzy budou vyvíjet v jejich prospěch, ale musí využívat vhodné produkty buď k eliminaci kurzových ztrát nebo případně k realizaci mimořádných zisků z probíhajících pohybů měnových kurzů. Základní způsoby řešení této problematiky jsou uvedeny v této práci.
Annotation in English
Diploma thesis defines managing foreign currency risks in the company. After the fall of Bretton-Woods currency system there has been a problem of exchange rate fluctuation. Since then companies involved in foreign trade have been exposed to another risk - foreign currency risk. Companies must not rely on the courses moving for their benefit but they have to use appropriate products either for currency losses elimination or for making out of the ordinary profits from the move of the currency course. Basic ways to solve these problems are outlined in this thesis.
Keywords
devizový kurz, devizové riziko, devizová pozice, forward, opce, swap, plain vanilla put opce, Zero Cost Range Forward, Zero Cost Participating Forward, Zero Cost Knock-in Forward
Keywords in English
rates of exchange, foreign currency risk, foreign currency position, forward, option, swap, plain vanilla put option, Zero Cost Range Forward, Zero Cost Participating Forward, Zero Cost Knock-in Forward
Research Plan
Úvod
I. Teoretická část
Zpracujte teoretické poznatky z oblasti řízení devizových rizik a formulujte teoretická východiska pro zpracování zadaného tématu.
II. Praktická část
Proveďte analýzu vývoje měnových kurzů jednotlivých měn používaných firmou ABC s.r.o. při obchodování.
Popište a analyzujte současný stav řízení devizových rizik ve firmě ABC s.r.o.
Vypracujte projektové řešení řízení devizových rizik pro společnost ABC s.r.o.
Závěr
Research Plan
Úvod
I. Teoretická část
Zpracujte teoretické poznatky z oblasti řízení devizových rizik a formulujte teoretická východiska pro zpracování zadaného tématu.
II. Praktická část
Proveďte analýzu vývoje měnových kurzů jednotlivých měn používaných firmou ABC s.r.o. při obchodování.
Popište a analyzujte současný stav řízení devizových rizik ve firmě ABC s.r.o.
Vypracujte projektové řešení řízení devizových rizik pro společnost ABC s.r.o.
Závěr
Recommended resources
[1] JÍLEK, J. Finanční trhy. 1. vyd. Praha: Grada Publishing, 1997. 527 s. ISBN 80-7169-452-3
[2] JÍLEK, J. Termínové a opční obchody. 1. vyd. Praha: Grada Publishing, 1995. 288 s. ISBN 80-7169-183-6
[3] KRÁL´, M. Devizová rizika a jejich efektivní řízení ve firmě. 1. vyd. Praha: VOX, 2003. 240 s. ISBN 80-86324-28-1
[4] REVENDA, Z. Peněžní ekonomie a bankovnictví. 1. vyd. Praha: Management press, 1996. 613 s. ISBN 80-85943-06-9
[5] REVENDA, Z. Centrální bankovnictví. 1. vyd. Praha: Management press, 1999. 741 s. ISBN 80-85943-89-1
Recommended resources
[1] JÍLEK, J. Finanční trhy. 1. vyd. Praha: Grada Publishing, 1997. 527 s. ISBN 80-7169-452-3
[2] JÍLEK, J. Termínové a opční obchody. 1. vyd. Praha: Grada Publishing, 1995. 288 s. ISBN 80-7169-183-6
[3] KRÁL´, M. Devizová rizika a jejich efektivní řízení ve firmě. 1. vyd. Praha: VOX, 2003. 240 s. ISBN 80-86324-28-1
[4] REVENDA, Z. Peněžní ekonomie a bankovnictví. 1. vyd. Praha: Management press, 1996. 613 s. ISBN 80-85943-06-9
[5] REVENDA, Z. Centrální bankovnictví. 1. vyd. Praha: Management press, 1999. 741 s. ISBN 80-85943-89-1
